I futures su indici azionari, denominati anche futures su indici azionari o semplicemente futures su indici, sono contratti futures Contratto futures Un contratto futures è un accordo per acquistare o vendere un'attività sottostante in una data successiva per un prezzo predeterminato. È anche noto come derivato perché i contratti futuri derivano il loro valore da un'attività sottostante. Gli investitori possono acquistare il diritto di acquistare o vendere l'attività sottostante in una data successiva per un prezzo predeterminato. basato su un indice azionario. I contratti future sono un accordo per acquistare o vendere il valore dell'asset sottostante. Classe di attività Una classe di attività è un gruppo di veicoli di investimento simili. Diverse classi o tipi di beni di investimento, come gli investimenti a reddito fisso, sono raggruppati insieme in base a una struttura finanziaria simile.Sono generalmente negoziati negli stessi mercati finanziari e soggetti alle stesse regole e regolamenti. a un prezzo specifico in una data specifica. In questo caso, l'asset sottostante è legato a un indice azionario.
I futures su indici, tuttavia, non vengono consegnati alla data di scadenza. Sono regolati in contanti su base giornaliera, il che significa che investitori e trader pagano o raccolgono la differenza di valore giornalmente. I futures su indici possono essere utilizzati per diversi motivi, spesso da trader che speculano su come si muoverà l'indice o il mercato, o da investitori che cercano di proteggere la propria posizione da potenziali perdite future.
Riepilogo rapido dei punti
- I futures su indici azionari sono contratti futures regolati esclusivamente in contanti basati su un indice azionario
- I futures su indici vengono regolati giornalmente e negoziati da broker di futures sulle borse valori
- I futures su indici vengono utilizzati per una serie di motivi quali speculazione, copertura e spread trading
- I futures su indici possono essere utilizzati come forti indicatori anticipatori del sentiment del mercato
Come vengono negoziati e regolati i future sugli indici azionari?
I futures su indici azionari sono simili ad altri contratti futures; tuttavia, l'attività sottostante è un indice azionario. Con qualsiasi contratto futures, esiste l'accordo per pagare un prezzo specifico in una data stabilita (la data di scadenza). I futures su indici sono regolati esclusivamente in contanti poiché non è possibile fornire fisicamente un indice e i regolamenti avvengono quotidianamente, su base mark-to-market.
I futures su indici vengono negoziati tramite broker di futures sulle borse valori Borsa Una borsa valori è un mercato in cui vengono acquistati e venduti titoli, come azioni e obbligazioni. Le borse consentono alle aziende di raccogliere capitali e agli investitori di prendere decisioni informate utilizzando informazioni sui prezzi in tempo reale. Gli scambi possono essere un luogo fisico o una piattaforma di trading elettronico. , e un contratto futures può essere stipulato tramite un ordine di acquisto o di vendita Ordine di scambio L'inserimento di un ordine di scambio sembra intuitivo: un pulsante "acquista" per avviare uno scambio e un pulsante "vendi" per chiuderlo. Sebbene l'esecuzione di operazioni sia possibile in questo modo, è molto inefficiente in quanto richiede un monitoraggio costante del titolo. . Una posizione lunga Posizioni lunghe e corte Nell'investimento,le posizioni lunghe e corte rappresentano le scommesse direzionali degli investitori che un titolo salirà (se lungo) o scenderà (se corto). Nel trading di asset, un investitore può assumere due tipi di posizioni: long e short. Un investitore può acquistare un asset (andando a lungo) o venderlo (andando a breve). viene presa quando viene avviato un ordine di acquisto e una posizione corta viene avviata tramite un ordine di vendita. Come altri contratti futures, per assumere la posizione è richiesto un importo minimo, noto come margine iniziale. Un margine di mantenimento Margine di mantenimento Il margine di mantenimento è l'importo totale del capitale che deve rimanere in un conto di investimento per mantenere una posizione di investimento o di negoziazione ed evitare che venga impostato, il che significa che il valore non deve scendere oltre un certo punto oppure un margine la chiamata verrà avviata.Un trader dovrà quindi depositare fondi per soddisfare questo margine.
Per cosa vengono utilizzati i future su indici azionari?
I futures su indici azionari vengono utilizzati per una serie di motivi. Il motivo più comune proviene dai trader che speculano sulla direzione in cui si muoverà il mercato in futuro. Analogamente alla speculazione su altri asset, se un trader assume una posizione rialzista sul mercato e crede che l'indice aumenterà di valore, allora può acquistare i futures sull'indice azionario. In alternativa, se hanno una posizione ribassista sul mercato su cui è focalizzato l'indice, possono avere posizioni corte e corte. quando breve). Nel trading di asset, un investitore può assumere due tipi di posizioni: long e short. Un investitore può acquistare un asset (andando a lungo) o venderlo (andando a breve). il contratto future sull'indice.
La valutazione dei futures su indici può essere un importante indicatore anticipatore del sentiment del mercato. Un volume elevato di posizioni lunghe su un indice potrebbe significare che molti trader sono ottimisti sul mercato e ritengono che il mercato su cui si basa l'indice aumenterà di valore.
I futures su indici possono essere utilizzati anche a fini di copertura. Se un investitore detiene un portafoglio simile o che riflette un indice, l'acquisto o la vendita di future su indici può essere utilizzato per compensare le potenziali perdite che il suo portafoglio potrebbe dover affrontare. Nella maggior parte dei casi, il portafoglio non sarà completamente correlato positivamente o negativamente all'indice, quindi l'utilizzo di futures su indice non porterà a una posizione completamente coperta.
Un altro modo in cui vengono utilizzati i futures su indici è come strumento di trading con spread o valore relativo. Questa è una posizione che implica l'assunzione di una posizione lunga e corta su future su indici. Questa operazione viene eseguita concentrandosi sullo spread o sulla differenza dei prezzi dei titoli correlati. L'operazione tenterà di ottenere un profitto dall'allargamento o dal restringimento di questi prezzi, piuttosto che da un cambiamento dell'indice nel suo complesso.
Quali sono alcuni futures su indici azionari ampiamente negoziati?
I futures su indici vengono negoziati per tutti i principali indici azionari. Includono Dow Jones, S&P, Nasdaq, FTSE, DAX e molti altri indici azionari esistenti. Esistono anche futures su indici per aumentare l'accessibilità richiedendo meno capitale.
Ad esempio, l'E-Mini S&P è un contratto future su indice negoziato sulla piattaforma Globex del Chicago Mercantile Exchange e utilizza l'S & P 500 come asset sottostante. È stato introdotto nel 1997 quando il contratto S&P all'epoca era 500 volte l'indice. L'importo era troppo alto per molti trader, quindi è stato introdotto l'E-Mini S&P. Il contratto future sull'indice è solo 50 volte il valore dell'S & P 500.
Risorse addizionali
Grazie per aver letto l'articolo di Finance sui futures su indici azionari. Se desideri saperne di più sui concetti correlati, consulta le altre risorse di Finance:
- Contratti futures Contratto futures Un contratto futures è un accordo per acquistare o vendere un'attività sottostante in una data successiva per un prezzo predeterminato. È anche noto come derivato perché i contratti futuri derivano il loro valore da un'attività sottostante. Gli investitori possono acquistare il diritto di acquistare o vendere l'attività sottostante in una data successiva per un prezzo predeterminato.
- Hedging Hedging Hedging è una strategia finanziaria che dovrebbe essere compresa e utilizzata dagli investitori a causa dei vantaggi che offre. Come investimento, protegge le finanze di un individuo dall'esposizione a una situazione rischiosa che può portare alla perdita di valore.
- Speculazione Speculazione La speculazione è l'acquisto di un bene o di uno strumento finanziario con la speranza che il prezzo del bene o dello strumento finanziario aumenti in futuro.
- Rialzista e ribassista rialzista e ribassista I professionisti della finanza aziendale si riferiscono regolarmente ai mercati come rialzisti e ribassisti sulla base di movimenti di prezzo positivi o negativi. In genere si considera che esista un mercato ribassista quando si è verificato un calo del prezzo del 20% o più dal picco e un mercato rialzista è considerato un recupero del 20% da un minimo del mercato.
