La valutazione si riferisce al processo di determinazione del valore attuale Valore attuale netto (NPV) Il valore attuale netto (NPV) è il valore di tutti i flussi di cassa futuri (positivi e negativi) per l'intera vita di un investimento scontato al presente. L'analisi NPV è una forma di valutazione intrinseca ed è ampiamente utilizzata in ambito finanziario e contabile per determinare il valore di un'azienda, la sicurezza dell'investimento, una società o un bene. Può essere fatto utilizzando una serie di tecniche. Gli analisti che vogliono dare valore a un'azienda normalmente guardano alla gestione Struttura aziendale La struttura aziendale si riferisce all'organizzazione di diversi dipartimenti o unità aziendali all'interno di un'azienda. A seconda degli obiettivi di un'azienda e del settore di attività, dei guadagni futuri futuri, del valore di mercato delle attività dell'azienda,e la sua struttura del capitale Struttura del capitale La struttura del capitale si riferisce all'importo del debito e / o del capitale utilizzato da un'impresa per finanziare le sue operazioni e finanziare le sue attività. La composizione della struttura del capitale di un'impresa.
La valutazione può anche essere utilizzata per determinare il valore equo di un titolo, che dipende dall'importo che un acquirente è disposto a pagare a un venditore, partendo dal presupposto che entrambe le parti effettueranno la transazione.
Durante la negoziazione di un titolo in borsa, i venditori e gli acquirenti determineranno il valore di mercato di un'obbligazione. Obbligazioni Le obbligazioni sono titoli a reddito fisso emessi da società e governi per raccogliere capitali. L'emittente dell'obbligazione prende in prestito il capitale dall'obbligazionista e gli effettua pagamenti fissi a un tasso di interesse fisso (o variabile) per un determinato periodo. o magazzino. Tuttavia, valore intrinseco Valore intrinseco Il valore intrinseco di un'azienda (o di qualsiasi titolo di investimento) è il valore attuale di tutti i flussi di cassa futuri attesi, scontati al tasso di sconto appropriato. A differenza delle forme relative di valutazione che guardano a società comparabili, la valutazione intrinseca guarda solo al valore intrinseco di un'azienda da sola.è un concetto che si riferisce al valore percepito di un titolo sulla base dei guadagni futuri o di altri attributi dell'entità che non sono correlati al valore di mercato di un titolo. Pertanto, il lavoro degli analisti quando si fa la valutazione è sapere se un bene o una società è sottovalutato o sopravvalutato dal mercato.
Le valutazioni possono essere eseguite su attività o passività come obbligazioni societarie. Obbligazioni Le obbligazioni sono titoli a reddito fisso emessi da società e governi per raccogliere capitali. L'emittente dell'obbligazione prende in prestito il capitale dall'obbligazionista e gli effettua pagamenti fissi a un tasso di interesse fisso (o variabile) per un determinato periodo. . Sono necessari per una serie di motivi, tra cui operazioni di fusione e acquisizione, budget di capitale, analisi degli investimenti, contenzioso e rendicontazione finanziaria.
Il corso di modellazione della valutazione aziendale di Finance analizza passo dopo passo i metodi utilizzati da un analista finanziario Che cos'è un lavoro di analista finanziario per la valutazione aziendale.
Motivi per eseguire una valutazione aziendale
La valutazione aziendale per un'azienda è un esercizio importante poiché può aiutare a migliorare l'azienda. Ecco alcuni dei motivi per eseguire una valutazione aziendale.
Contenzioso n. 1
Durante un caso giudiziario come un caso di infortunio, divorzio o dove c'è un problema con il valore dell'azienda, potrebbe essere necessario fornire una prova del valore della tua azienda in modo che in caso di danni, si basino sul valore effettivo delle tue attività e cifre non gonfiate stimate da un avvocato.
# 2 Esci dalla pianificazione della strategia
Nei casi in cui esiste un piano per vendere un'azienda, è consigliabile elaborare un valore di base per l'azienda e quindi elaborare una strategia Strategia Guida alla strategia aziendale e aziendale. Leggi tutti gli articoli e le risorse di finanza sulla strategia aziendale e aziendale, concetti importanti che gli analisti finanziari devono incorporare nella loro modellazione e analisi finanziaria. Vantaggio del primo motore, le 5 forze di Porter, SWOT, vantaggio competitivo, potere contrattuale dei fornitori per migliorare la redditività dell'azienda Rapporti di redditività I rapporti di redditività sono metriche finanziarie utilizzate da analisti e investitori per misurare e valutare la capacità di un'azienda di generare reddito (profitto) relativo a ricavi, attività di bilancio, costi operativi e patrimonio netto durante un determinato periodo di tempo.Mostrano quanto bene un'azienda utilizza le proprie risorse per produrre profitto in modo da aumentare il proprio valore come strategia di uscita. La tua strategia di uscita dall'attività Strategie di uscita Le strategie di uscita sono piani eseguiti da imprenditori, investitori, trader o venture capitalist per uscire dalla loro posizione in un asset a un certo punto deve iniziare abbastanza presto prima dell'uscita, affrontando sia i trasferimenti involontari che volontari.
Una valutazione con aggiornamenti annuali manterrà l'attività pronta per una vendita inaspettata e prevista. Garantirà inoltre che si disponga di informazioni corrette sul valore equo di mercato dell'azienda e si prevenga la perdita di capitale dovuta a mancanza di chiarezza o imprecisioni.
# 3 Acquistare un'attività
Anche se i venditori e gli acquirenti di solito hanno opinioni diverse sul valore dell'azienda, il valore reale dell'azienda è ciò che gli acquirenti sono disposti a pagare. Una buona valutazione aziendale prenderà in considerazione le condizioni di mercato, il reddito potenziale e altre preoccupazioni simili per garantire che l'investimento che stai facendo sia fattibile. Potrebbe essere prudente assumere un broker aziendale che possa aiutarti con il processo.
# 4 Vendere un'attività
Quando vuoi vendere la tua attività o azienda a terzi, devi assicurarti di ottenere ciò che vale. Il prezzo richiesto dovrebbe essere interessante per i potenziali acquirenti, ma non dovresti lasciare soldi sul tavolo.
# 5 Pianificazione strategica
Il valore reale delle attività potrebbe non essere indicato con un piano di ammortamento e, se non ci sono state rettifiche del bilancio per varie possibili modifiche, potrebbe essere rischioso. Avere una valutazione attuale dell'attività ti darà buone informazioni che ti aiuteranno a prendere decisioni aziendali migliori.
# 6 Finanziamento
Di solito è necessaria una valutazione oggettiva quando è necessario negoziare con banche o altri potenziali investitori per il finanziamento. Di solito è richiesta una documentazione professionale del valore della tua azienda in quanto aumenta la tua credibilità nei confronti degli istituti di credito.
# 7 Vendere una quota in un'azienda
Per gli imprenditori, una corretta valutazione aziendale consente di conoscere il valore delle proprie azioni ed essere pronti quando si desidera venderle. Proprio come durante la vendita dell'attività, dovresti assicurarti di non lasciare soldi sul tavolo e di ottenere un buon valore dalla tua quota.
Takeaway chiave
Una valutazione è un processo che implica la definizione del valore di mercato equo. Valore di mercato del debito Il valore di mercato del debito si riferisce al prezzo di mercato a cui gli investitori sarebbero disposti ad acquistare il debito di una società, che differisce dal valore contabile in bilancio. di un'entità. Le valutazioni possono essere richieste in molte situazioni, comprese riorganizzazioni aziendali, controversie tra azionisti, azioni dei dipendenti o piani di opzioni su azioni, fusioni e acquisizioni Fusioni Acquisizioni Processo di fusione e acquisizione Questa guida ti guida attraverso tutte le fasi del processo di fusione e acquisizione. Scopri come vengono completate fusioni, acquisizioni e accordi. In questa guida, illustreremo il processo di acquisizione dall'inizio alla fine, i vari tipi di acquirenti (acquisti strategici o finanziari), l'importanza delle sinergie, i costi di transazione e le espropriazioni.
La maggior parte dei professionisti vede le valutazioni come una base centrale per un corretto processo decisionale per le organizzazioni, sia nel presente che nel futuro. Anche se non è possibile prevedere il futuro, affinché le aziende sopravvivano, devono prepararsi all'incertezza.
Valutazione aziendale Glossario sulla valutazione aziendale Questo glossario sulla valutazione aziendale copre i concetti più importanti da conoscere nella valutazione di un'azienda. Questa guida fa parte del Business Valuation Modeling di Finance è un'analisi finanziaria critica che deve essere eseguita da un esperto di valutazioni con qualifiche adeguate. Gli imprenditori che optano per valutazioni a basso costo spesso perdono i significativi vantaggi offerti dall'esecuzione di un'analisi di valutazione completa utilizzando professionisti della valutazione certificati. Gli imprenditori sono in grado di negoziare una vendita tattica della loro entità, pianificare una strategia di uscita, acquisire finanziamenti e ridurre il rischio finanziario durante il contenzioso.
Risorse addizionali
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